La agencia española Axesor otorga a la comercializadora eléctrica una nota de ‘BBB-’ con perspectiva estable. Tubacex ha renovado su programa de pagarés. Jornada de cambios la de este jueves en el Mercado Alternativo de Renta Fija (MARF). Audax Energía se ha convertido en la segunda compañía en abandonar la categoría de ‘bono basura’ de cuantas han emitido deuda en esta plataforma. Mientras tanto, Tubacex ha renovado su programa de emisión de pagarés.
Audax Energía lanzó en 2014 una emisión de bonos a cinco años por un importe total de 21 millones de euros a un tipo de interés del 5,75%. En ese momento, la agencia de calificación española Axesor otorgó a estos papeles una nota de ‘BB+’ que ahora ha elevado hasta ‘BBB-’ y con tendencia estable, lo que deja a la compañía a resguardo de eventuales revisiones.
La agencia explica que esta mejoría para la compañía especializada en comercialización de energía eléctrica se fundamenta en unos niveles de generación de caja suficientes como para atender sus obligaciones de pago a fecha de su vencimiento, manteniendo una adecuada capacidad de solvencia. A ello ha ayudado, según destaca Axesor, “el crecimiento progresivo de los ingresos”, que se prevé continué en los próximos ejercicios, favorecido “por el proceso de expansión internacional en el que se encuentra inmersa”.
Por su parte, Tubacex ha renovado el programa de emisión de pagarés que comenzó en mayo de 2014 y mediante el cual podrá captar financiación por un máximo de 75 millones de euros. Los pagarés emitidos con cargo al nuevo programa tendrán nominales unitarios de 100.000 euros y podrán alcanzar los dos años de vencimiento. Banca March actúa como asesor registrado y líder de la operación en solitario, mientras que J&A Garrigues presta asesoría legal a la cotizada acerera.
