“BBVA no tiene ningún espacio para mejorar sus términos económicos”. El Sabadell ha desvelado este miércoles que la entidad que preside Carlos Torres le trasladó que no mejoraría su oferta de fusión. Una operación que el Consejo de Administración del banco de Josep Oliu ha rechazado de lleno. Asimismo, el Sabadell ha desmentido que hubiera negociaciones previas en torno a la operación.
“A fin de que el mercado cuente con información completa y transparente”, afirma el Sabadell en un comunicado a CNMV, da cuenta de un “texto literal” del presidente del Consejo de Administración de BBVA del pasado 5 de mayo “sin mediar contacto o intercambio previo entre las partes”.
En él, detalla que el banco liderado por Carlos Torres comunica que no tiene margen para mejorar su propuesta de fusión. “Entiendo que la estáis evaluando exhaustivamente para darnos respuesta, y en ese sentido considero que es muy importante que tu Consejo de Administración conozca que BBVA no tiene ningún espacio para mejorar sus términos económicos”, asegura.
“Como sabes, la ecuación de canje propuesta (4,83x, equivalentes a 2,26€ por acción en el momento de realizar la oferta) supone una importante prima del 30% frente a los precios del día 29 de abril”, se recoge en el citado texto. “Pero la prima es del 48% frente a los precios prevalentes cuando la consideró nuestro Consejo, a mediados de abril, cifra que supera con creces la prima que entonces nos planteábamos ofrecer para iniciar las negociaciones”, remarca.
Según desvela el Sabadell, el BBVA deja claro que “en nuestra propuesta ya hemos agotado todo el espacio que teníamos, al haber mantenido una prima del 30% a pesar de la gran subida relativa de vuestra acción desde mediados de abril hasta el día 29”.
“No hay más posibilidad de subida”
“Adicionalmente”, continúa, “desde el martes pasado el mercado también ha dejado claro que no hay más posibilidad de subida, pues la capitalización bursátil de BBVA ha descendido en el periodo en más de €6bn”.
Para el BBVA “esta situación impide absolutamente que podamos pagar más prima que la que ya ofrecemos, porque si lo hiciéramos es previsible que de nuevo cayera nuestro valor (incluso en una cantidad superior al incremento en prima que hiciéramos)”. En su opinión, “los mensajes recibidos de inversores y analistas estos cinco días son igualmente claros en este sentido, y coincidentes por lo tanto con nuestros análisis respecto al impacto económico de la operación para BBVA”.
Este martes varios analistas especulaban con la posibilidad de que la entidad de Carlos Torres podría mejorar su oferta por Sabadell ofreciendo parte en efectivo.
Sabadell sufre en Bolsa
La entidad de Josep Oliu ha sufrido un duro varapalo este miércoles en el Ibex 35. Sus acciones han liderado las caídas del mercado, perdiendo un 4,33%, hasta los 1,799 euros. Por su parte, BBVA sigue instalado en el ‘verde’ y ha subido un 0,93%, situando cada título en los 10,29 euros.
